昔日南京首富，曾被稱為“電腦大王”的上市公司實控人或?qū)⒈涣腥胱C券市場禁入名單。近日，A股上市公司ST宏圖(原名宏圖高科，證券代碼600122)公告收到證監(jiān)會《行政處罰及市場禁入事先告知書》。根據(jù)告知書，該公司2020年和2021年虛減負債金額合計194.96億元，2017年和2018年虛增利潤8.09億元，并且信披存在重大遺漏。鑒于以上情況，證監(jiān)會依法擬對ST宏圖、三胞集團以及相關(guān)責(zé)任人作出行政處罰及證券市場禁入措施。

(相關(guān)資料圖)

ST宏圖或?qū)⒂|及強制退市條款

業(yè)內(nèi)人士分析稱，一般來說，上市公司財務(wù)造假的最典型手法是虛增收入、虛減支出。ST宏圖涉嫌信披違規(guī)主要體現(xiàn)是三個方面：虛增收入和利潤、隱瞞負債、違規(guī)擔(dān)保，其中情況最嚴重的是隱瞞負債。

2017年至2018年，當(dāng)時還沒有遭遇“披星戴帽”的宏圖高科(包括宏圖三胞)以自己名義與銀行、信托等金融機構(gòu)發(fā)生未進行賬務(wù)處理融資共計33筆，以第三方名義通過商業(yè)保理和票據(jù)貼現(xiàn)等發(fā)生未進行賬務(wù)處理的融資共計25筆，截至2021年12月31日尚未完全償還。上述行為導(dǎo)致ST宏圖2017年至2021年的財務(wù)報表虛減負債金額分別為90.63億元、98.20億元、98億元、97.48億元、97.48億元。

由于ST宏圖2020年及2021年連續(xù)兩年虛減負債金額合計194.96億元且占該兩年披露的年度期末凈資產(chǎn)合計金額的4106.92%，將觸及上交所《股票上市規(guī)則》規(guī)定的重大違法強制退市情形，可能被實施重大違法強制退市。

在虛增收入和利潤方面，ST宏圖的操作方法是：2017年至2018年通過宏圖三胞及其32家子公司、3家分公司與三胞集團安排設(shè)立、借用并控制的，交由宏圖三胞管理的南京龍昀電腦有限公司等18家公司虛構(gòu)購銷業(yè)務(wù)，虛增收入和利潤，導(dǎo)致這兩年的年報虛假記載。

2017年宏圖三胞虛構(gòu)銷售業(yè)務(wù)677筆，虛增收入約74.18億元，虛構(gòu)采購業(yè)務(wù)677筆，虛增利潤約5.16億元。上述虛增營業(yè)收入金額占宏圖高科當(dāng)年披露金額的38.98%， 虛增利潤總額占當(dāng)年披露金額的72.21%。2018年宏圖高科虛構(gòu)銷售業(yè)務(wù)416筆，虛增收入約45.82億元，虛構(gòu)采購業(yè)務(wù)416筆，虛增利潤約2.93億元。上述虛增營業(yè)收入金額占宏圖高科當(dāng)年披露金額的32.69%，虛增利潤總額占當(dāng)年披露金額的13.85%。

實控人被認定為公司違規(guī)“指使者”

監(jiān)管調(diào)查后認為，三胞集團上述行為已構(gòu)成“指使”從事信息披露違法行為。時任三胞集團董事長袁亞非為三胞集團上述行為的直接負責(zé)主管人員，時任副總裁檀加敏為其他直接責(zé)任人員。

三胞集團是ST宏圖控股股東，授意、指揮ST宏圖進行虛構(gòu)交易、虛增收入和利潤以及表外融資少計負債。袁亞非作為控股股東董事長、上市公司實際控制人，在集團總裁室會議上決策由ST宏圖財務(wù)部門解決公司實際業(yè)績情況與業(yè)績規(guī)劃存在差距的問題，袁亞非在ST宏圖信披違規(guī)中居于核心地位，組織、領(lǐng)導(dǎo)、策劃涉案違法行為。

對照《證券法》規(guī)則，ST宏圖的控股股東及實控人可能構(gòu)成“組織、指使上市公司實施虛假陳述”，根據(jù)虛假陳述新司法解釋“追首惡”的立法精神，受損投資者有權(quán)起訴，直接要求控股股東、實際控制人向投資者承擔(dān)賠償責(zé)任。北京時擇律師事務(wù)所臧小麗律師認為，有望獲賠的ST宏圖投資者的范圍是在2018年4月10日至2021年12月31日買入該股票，且在2022年1月1日及之后賣出股票或繼續(xù)持有該股票的受損者。